· four exchange APIs · rebuilt daily
Menentukan di mana jutawan kripto tinggal memerlukan melihat pada tarif cukai modal statutori, rel kereta api perbankan fiat, dan infrastruktur derivatif. Modal tetap di mana kewarganegaraan fizikal menghasilkan cukai modal tidak ada sambil mempertahankan akses ke venue likuiditas global.
Pengobatan cukai menyediakan filter awal. Emirat Arab Bersatu mengenakan cukai 0% pendapatan peribadi dan cukai modal pada transaksi kripto individu. Singapura menguatkuasakan cukai modal tidak ada pada keuntungan pelaburan swasta, dengan syarat aktiviti itu tidak diklasifikasikan sebagai perdagangan komersial. Switzerland mengenakan cukai modal tidak ada pada kekayaan swasta di kanton seperti Zug, walaupun kanton mengumpul cukai kekayaan tahunan antara 0.1% dan 0.3% pada baki aset keseluruhan.
Wilayah bersaing pada pengobatan cukai statutori, tetapi syarat dasar mengubah liabiliti cukai sebenar. Portugal sebelumnya menawarkan cukai tidak ada pada keuntungan kripto, tetapi peraturan semasa mengenakan cukai modal 28% pada aset yang dipegang kurang dari 365 hari. Aset yang dipegang lebih dari satu tahun tetap bebas cukai untuk penduduk individu.
Where this goes wrong
Memindahkan kewarganegaraan ke wilayah cukai tidak ada tanpa mengakhiri kewarganegaraan cukai utama menciptakan pendedahan cukai berganda. Amerika Syarikat mengenakan cukai warganya secara global tanpa mengira lokasi fizikal, mengenakan hingga 20% pada keuntungan modal jangka panjang dan hingga 37% pada keuntungan jangka pendek.
Mengatur kewarganegaraan cukai di Dubai memerlukan memperoleh Sijil Kewarganegaraan Cukai, yang dapat dicapai selepas 93 hari kehadiran fizikal di bawah syarat tertentu atau 183 hari di bawah syarat standard. Penubuhan ini menghilangkan cukai modal tempatan pada pegangan spot dan derivatif.
Tarif cukai 0% tidak berkesan tanpa rel kereta api perbankan yang dapat membersihkan pemindahan fiat bernilai tinggi. Pedagang kaya berkumpul di mana bank tempatan melaksanakan pemindahan wayar ke venue kripto luar pesisir tanpa risiko off-boarding.
Singapura bergantung pada institusi domestik utama yang menyokong gerbang pembayaran institusi. UAE menggunakan zon kewangan bebas seperti Pusat Kewangan Antarabangsa Dubai dan Pasaran Global Abu Dhabi, menyediakan akaun bank khusus yang dapat memproses pemindahan wayar USD dan AED secara langsung ke meja institusi.
Worth knowing
Venue dengan volum perdagangan tinggi menuntut koneksi fiat tanpa gangguan. ETH perps menghasilkan $7,917,920,740 dalam volum 24 jam, manakala BTC perps merekodkan $5,927,540,162 di seluruh meja utama.
Pengoptimuman cukai melindungi keuntungan yang direalisasikan, tetapi kos pegangan dan yuran eksekusi mengikis modal kerja secara berterusan. Berdagang swap perpetual pada skala menonjolkan perbezaan yuran utama di seluruh bursa antarabangsa yang dapat diakses dari wilayah ini.
| Venue | Yuran Pembuat Spot | Yuran Taker Spot | Yuran Pembuat Futures | Yuran Taker Futures |
|---|---|---|---|---|
| Bitget | 0.10% | 0.10% | 0.02% | 0.03% |
| Bybit | 0.10% | 0.10% | 0.02% | 0.055% |
| MEXC | 0.00% | 0.05% | 0.00% | 0.02% |
| OKX | 0.08% | 0.10% | 0.02% | 0.05% |
Memasuki posisi futures $1,000,000 menggunakan pesanan pasaran kos $550 pada Bybit pada yuran taker 0.055%, $500 pada OKX pada 0.05%, $300 pada Bitget pada 0.03%, dan $200 pada MEXC pada 0.02%. Menggunakan pesanan hadapan menurunkan kos eksekusi kepada $200 pada Bitget, Bybit, dan OKX, manakala MEXC mengenakan $0.
What to do instead
Lakukan pesanan masuk dan keluar yang besar menggunakan pesanan hadapan pada venue yang menawarkan yuran pembuat 0.00% untuk menghilangkan gesekan masuk pada posisi berjuta-juta dolar.
Kos pegangan meluas di luar jadual yuran ke dalam kadar pendanaan perpetual langsung. Di seluruh selang waktu pendanaan 8 jam, kadar berbeza secara signifikan di seluruh aset dan venue, menciptakan hasil struktur atau gesekan pegangan.
Pada ZEC perps, volum 24 jam mencapai $2,838,862,130. Kadar pendanaan langsung per selang waktu 8 jam berdiri pada -0.0436% pada Bitget, -0.0393% pada OKX, -0.0276% pada MEXC, dan -0.0042% pada Bybit.
Pada posisi panjang $1,000,000 pada ZEC, pendanaan negatif bermaksud posisi pendek membayar posisi panjang. Pada Bitget, menerima 0.0436% setiap 8 jam menghasilkan $436 per selang, menjumlahkan $1,308 per hari di seluruh tiga penyelesaian. Pada Bybit, menerima 0.0042% per 8 jam menghasilkan $42 per selang, menjumlahkan $126 per hari.
Penyebaran antara Bitget dan Bybit sama dengan 0.0394 mata peratusan per 8 jam, atau $1,182 per hari pada posisi $1,000,000. Di seluruh tempoh pegangan 30 hari, memilih Bitget daripada Bybit pada posisi panjang ZEC mewakili perbezaan $35,460 dalam aliran tunai.
SOL perps (volum 24 jam $920,137,800) menunjukkan pendanaan yang berkisar dari -0.0023% pada Bitget hingga +0.0100% pada Bybit. Menahan posisi panjang $1,000,000 pada SOL pada Bitget menghasilkan $23 per 8 jam ($69 per hari), manakala menahan posisi pada Bybit mengenakan $100 per 8 jam ($300 per hari), menciptakan varian kos pegangan harian $369.
Emirat Arab Bersatu dan Singapura menawarkan cukai modal tidak ada pada pelaburan kripto peribadi. Switzerland tidak mengenakan cukai modal pada individu swasta, walaupun kanton menilai cukai kekayaan tahunan pada nilai aset keseluruhan.
Kadar pendanaan menyelesaikan setiap lapan jam dan berkumpul secara langsung terhadap margin kolateral. Pada posisi $1,000,000 pada ZEC, penyebaran pendanaan antara venue menciptakan varian kos harian hingga $1,182.
Membuka pesanan pasaran $1,000,000 kos $550 pada Bybit pada yuran taker 0.055%, dibandingkan dengan $200 pada MEXC pada yuran taker 0.02%. Pesanan hadapan pada MEXC kos $0 disebabkan jadual yuran pembuat 0.00%.