· four exchange APIs · rebuilt daily
การกำหนดขนาดตำแหน่งที่เหมาะสมสำหรับฟิวเจอร์สคริปโตต้องเริ่มต้นด้วยการกำหนดความสูญเสียสูงสุดดอลลาร์ที่คุณยอมรับ แทนที่จะเป็นตัวคูณเลเวอเรจที่เวนิวของคุณเสนอ การเลือกเลเวอเรจ 20x บัญชี 1,000 USDT จะจำกัดระยะห่างการดึงกลับของคุณให้เหลือประมาณ 4.5% ก่อนที่จะลิกวิดเดททั้งหมด
นักเทรดที่เปิดตำแหน่งคริปโตฟิวเจอร์สโดยทั่วไปจะเลือกเลเวอเรจก่อนบนอินเทอร์เฟซการซื้อขายของเวนิว การเลือกเลเวอเรจ 10x จะทำให้ขนาดตำแหน่งอัตโนมัติเป็น 10 เท่าของทุนบัญชี ซึ่งจะเชื่อมโยงความสามารถในการดึงกลับโดยตรงกับความต้องการมาร์จินมากกว่าโครงสร้างตลาด
บัญชี 1,000 USDT ที่มีเลเวอเรจ 10x จะสร้างขนาดตำแหน่ง 10,000 USDT nominal การเคลื่อนไหวของราคา 9.5% ในทิศทางที่ไม่ดีจะทำให้มาร์จิน 1,000 USDT หมดไปหลังจากคำนึงถึงค่าใช้จ่ายในการบำรุงรักษามาร์จินมาตรฐาน 0.50% การลิกวิดเดทจะเกิดขึ้นที่ราคาที่กำหนดโดยเลเวอเรจของเวนิวมากกว่าระดับชาร์ตเทคนิค
การกำหนดขนาดตำแหน่งด้วยความเสี่ยงแบบคงที่จะกลับกระบวนการนี้ คุณเลือกความสูญเสียสูงสุดดอลลาร์ที่ยอมรับและระยะห่างการยกเลิกของราคาเป็นอันดับแรก ขนาดตำแหน่งที่เหมาะสมจะกลายเป็นความสูญเสียสูงสุดดอลลาร์ที่ยอมรับหารด้วยระยะห่างเปอร์เซ็นต์ไปยังจุดหยุดสูญเสีย
สมมติว่าบัญชี 1,000 USDT และกฎความเสี่ยงในการจำกัดการดึงกลับไว้ที่ 2% ต่อการซื้อขาย ความสูญเสียสูงสุดดอลลาร์ที่ยอมรับคือ 20 USDT หากการยกเลิกเทคนิคอยู่ห่างออกไป 5% จากจุดเข้า ขนาดตำแหน่งที่เหมาะสมจะเท่ากับ 20 USDT หารด้วย 0.05 ซึ่งจะได้ขนาดตำแหน่ง 400 USDT
การถือครองขนาดตำแหน่ง 400 USDT บัญชี 1,000 USDT แสดงถึงเลเวอเรจบัญชีแบบมีประสิทธิภาพ 0.4x คุณสามารถดำเนินการซื้อขายนี้โดยใช้ 40 USDT ในมาร์จิน 10x ครอสเลเวอเรจ โดยเหลือ 960 USDT ในทุนบัญชีที่ไม่ได้จัดสรร หากราคาตกถึงจุดหยุดสูญเสีย ความสูญเสียจะเท่ากับ 20 USDT
Worth knowing
การตั้งค่าขนาดตำแหน่งตามระยะห่างการยกเลิกจะแยกความเสี่ยงของตลาดออกจากความต้องการมาร์จิน ซึ่งจะป้องกันการลิกวิดเดทก่อนที่ราคาจะถึงจุดหยุดสูญเสียเทคนิคของคุณ
ขนาดตำแหน่งที่เหมาะสมกำหนดค่าใช้จ่ายในการเข้า ค่าใช้จ่ายในการออก และการชำระเงิน 8 ชั่วโมง การกำหนดขนาดตำแหน่งตามเลเวอเรจจะทำให้ขนาดตำแหน่งที่เหมาะสมเพิ่มขึ้น ซึ่งจะทำให้ค่าใช้จ่ายในการดำเนินการซื้อขายเพิ่มขึ้น
ตารางด้านล่างแสดงค่าธรรมเนียมในการซื้อขายและอัตราการชำระเงิน 8 ชั่วโมงสำหรับสัญญา BTC perpetual บนเวนิวสี่แห่งตามขนาดตำแหน่งที่เหมาะสม 10,000 USDT
| เวนิว | ค่าธรรมเนียมในการซื้อขาย | อัตราการชำระเงิน 8 ชั่วโมง | ค่าธรรมเนียมในการเข้า 10,000 USDT | การชำระเงิน 8 ชั่วโมง |
|---|---|---|---|---|
| MEXC | 0.0002% | +0.0065% | 2.00 USDT | 0.65 USDT |
| Bitget | 0.0003% | +0.0077% | 3.00 USDT | 0.77 USDT |
| OKX | 0.0005% | +0.0046% | 5.00 USDT | 0.46 USDT |
| Bybit | 0.00055% | +0.0098% | 5.50 USDT | 0.98 USDT |
Where this goes wrong
ค่าธรรมเนียมในการซื้อขายจะถูกนำไปใช้กับขนาดตำแหน่งที่เหมาะสมทั้งหมด แทนที่จะเป็นมาร์จิน การเข้าตำแหน่ง 10,000 USDT บน Bybit จะมีค่าธรรมเนียมในการซื้อขาย 5.50 USDT ซึ่งจะทำให้ความเสี่ยง 20 USDT ของคุณลดลง 27.5% เมื่อเข้าตำแหน่ง
อัตราการบำรุงรักษามาร์จินกำหนดราคาที่เวนิวจะลิกวิดเดทตำแหน่ง OKX และ Bitget ตั้งอัตราการบำรุงรักษามาร์จินสำหรับสัญญา BTC perpetual ที่ 0.50% เมื่อมาร์จินที่เหลือต่ำกว่าอัตราการบำรุงรักษา เวนิวจะเข้าควบคุมการซื้อขาย
การซื้อขาย 20x เลเวอเรจ บัญชี 1,000 USDT จะมีขนาดตำแหน่งที่เหมาะสม 20,000 USDT โดยมีมาร์จิน 1,000 USDT อัตราการบำรุงรักษามาร์จินที่ต้องการคือ 100 USDT (20,000 USDT คูณ 0.005) ทุนจะลดลงถึงระดับการบำรุงรักษาเมื่อความสูญเสียของตำแหน่งถึง 900 USDT
การลดลงของราคา 4.5% จะทำให้ความสูญเสีย 900 USDT ไม่เกิดขึ้นจริง ซึ่งจะทำให้เกิดการลิกวิดเดท ในทางกลับกัน การกำหนดขนาดตำแหน่งสำหรับความสูญเสีย 20 USDT ที่จุดหยุดสูญเสีย 5% จะทำให้ราคาสามารถเคลื่อนไหว 5% ในทิศทางที่ไม่ดีของคุณ ในขณะที่ยังคงรักษาทุนบัญชีทั้งหมดไว้ 980 USDT
What to do instead
คำนวณขนาดตำแหน่งที่เหมาะสมโดยการหารความสูญเสียสูงสุดดอลลาร์ที่ยอมรับด้วยระยะห่างเปอร์เซ็นต์ไปยังจุดหยุดสูญเสียของคุณก่อนที่จะตั้งค่ามาร์จิน
หารความสูญเสียสูงสุดดอลลาร์ที่ยอมรับด้วยระยะห่างเปอร์เซ็นต์ไปยังจุดหยุดสูญเสียของคุณ ขนาดตำแหน่งที่เหมาะสม 20 USDT ที่จุดหยุดสูญเสีย 5% จะได้ขนาดตำแหน่ง 400 USDT
มาร์จินคือมาร์จินที่ใช้ในการซื้อขาย ในขณะที่ขนาดตำแหน่งคือมูลค่ารวมของสัญญา ค่าธรรมเนียมในการซื้อขายและค่าธรรมเนียมการชำระเงินจะถูกนำไปใช้กับขนาดตำแหน่งที่เหมาะสมทั้งหมด แทนที่จะเป็นมาร์จินที่ใช้
เลเวอเรจที่สูงขึ้นจะทำให้ขนาดตำแหน่งที่เหมาะสมเพิ่มขึ้นเมื่อเทียบกับมาร์จิน ซึ่งจะทำให้ราคาการลิกวิดเดทของคุณใกล้กับจุดเข้ามากขึ้น ที่เลเวอเรจ 20x การลดลงของราคา 4.5% จะทำให้เกิดการลิกวิดเดทภายใต้อัตราการบำรุงรักษามาร์จิน 0.5%
MEXC มีค่าธรรมเนียมในการซื้อขายที่ต่ำที่สุด 0.0002% เมื่อเทียบกับ Bitget 0.0003% OKX 0.0005% และ Bybit 0.00055%